过去五年，中国人力资源服务业在政策红利释放与数字化技术革新的双重赋能下，实现了规模与质量的同步跃升。2019 至 2023 年间，行业总营收从 1.4 万亿元稳步攀升至 2.75 万亿元，服务机构数量也从 3.5 万家扩容至近 7 万家。然而，在行业整体向好的背后，六大传统细分领域却遭遇增长瓶颈，部分甚至陷入持续萎缩，正面临被整合或淘汰的严峻挑战 —— 它们分别是劳务派遣、传统人事代理、独立考勤系统、中高端猎头、企业培训（B 端）以及非战略 HR 咨询。
我们分别来看一下每个细分行业这些年的数据：
我们再按年份来看一下这六大细分领域从2019年以来的数据:
六大细分领域 2019-2025 年完整数据表格（单位：亿元）
从下滑比例来看，萎缩最为明显的是独立考勤系统、劳务派遣和传统人事代理。
为何这些传统赛道逐渐失势？
尽管 2024 年整体人事薪资考勤系统市场规模已达 187 亿元，五年复合增长率达 14.6%，但独立考勤系统的市场地位却急剧下滑 —— 占比从 2019 年的 45% 骤降至 22%，市场规模从 58 亿元缩水至 33 亿元。核心问题在于，现代企业更青睐 “考勤 + 薪酬 + 绩效” 一体化管理方案，而独立考勤产品功能单一、兼容性差，难以适配数字化管理需求。
头部厂商的整合加速了这一进程，SAP、Workday 等企业将考勤功能深度嵌入 HR SaaS 套件，其考勤相关收入占比已超 80%，直接挤压了传统独立考勤企业的生存空间。以 Amano 为例，其中国区 2023 年营收同比下滑 19%，毛利率从 28% 跌至 17%，经营压力显著加大。
作为下滑最显著的细分领域，劳务派遣市场规模五年累计缩水 24%，从 2019 年的 3800 亿元降至 2024 年的 2900 亿元。政策层面，修订后的《劳务派遣暂行规定》明确划定，派遣岗位占比不得超过 10% ，2024 年全国劳务派遣经营许可证注销量同比增幅达 47%，新申请数量则下滑 32%。
市场层面，灵活用工与业务外包形成了直接替代效应。2024 年劳务外包市场规模已达 1.27 万亿元，年增长率 23.5%，头部企业纷纷 “弃派转包”—— 外服控股的劳务派遣业务收入占比从 2019 年的 28% 降至 2024 年的 12%，而业务外包收入的复合增长率则高达 29%，转型成效显著。
头部企业早已加速转型，DDI 的线上课程收入占比从 2019 年的 35% 提升至 2024 年的 62%，肯耐珂萨也在数字化课程研发上持续加码。而未及时跟进转型的中小型线下培训机构，2022-2024 年累计淘汰率已达 40%。
从需求结构来看，技能培训（特别是 AI、数字化相关技能）的需求占比从 2019 年的 42% 攀升至 2024 年的 65%，通用型管理培训需求则下降 18%，需求升级趋势明显。
非战略 HR 咨询（含薪酬福利咨询、组织优化咨询）虽保持 10.5% 的复合增长率，但显著低于行业整体水平，市场呈现 “头部集中、中小萎缩” 的鲜明格局。美世、翰威特等头部企业占据 41% 的市场份额，2024 年毛利率稳定在 25%-28%；而中小型咨询机构因服务同质化严重，毛利率普遍低于 10%，2023年营收平均下滑 12%。
